基金折算日是什么意思(指数基金折算)

根据《博时中证500交易型开放式指数证券投资基金基金合同》和《博时中证500交易型开放式指数证券投资基金招募说明书》的有关规定，博时基金管理有限公司（以下简称“基金管理人”）决定对博时中证500交易型开放式指数证券投资基金（以下简称“本基金”）进行基金份额折算与变更登记，并决定2019年10月18日（以下简称“T日”）为本基金的基金份额折算日。基金份额折算由基金管理人办理，并由登记机构进行基金份额的变更登记。

分级基金怡心认为是一个高风险的基金品种，它分为母基金、分级A、分级B。值得注意的是最后交易还是以母基金进行交易。

投资就像马拉松，领先者会不断变化。

　　很多基民就问，上折是怎么回事，是好还是坏呀！今天就和大家好好说下分级基金的折算。

在2020年陈曙亮已经开始着手研究对应指数的产品策略，在自己模拟了近2年，确立了成熟的模型后，才在2022年正式发行浦银安盛泰和FOF（012787/012788）。

如同马拉松，只要能够一直保持均匀的配速，大方向正确，我们终将会跑到终点。

这是普通投资者参与 ETF 投资最便捷、最高效的方式，可以像买卖股票一样在二级市场交易
ETF 份额。 ETF 的交易与股票的交易完全相同，基金份额可直接在市场上买卖。一般情况下， ETF 在建仓期结束后都会进行折算，折算后的基金份额净值与折算日标的指数收盘值的千分之一或万分之一基本一致，投资者可以方便地通过观察指数涨跌从而判断 ETF 净值的上升或下跌。

二二一年三月二十四日

ETF 一级市场交易分为两种：一种是可以在基金募集期间进行 ETF 的认购，另外一种是
在募集期结束后，可以进行 ETF 的申购和赎回交易。

跟踪误差风险： ETF 管理费、托管费、交易成本、大额申赎、成分股公司行为等因素导致基金净值
与指数基准的偏离。

（二）鹏华带路A份额的约定应得收益将折算成鹏华一带一路分级场内份额分配给鹏华带路A份额的持有人，而鹏华一带一路分级份额为跟踪中证一带一路主题指数的基础份额，其份额净值将随市场涨跌而变化，因此鹏华带路A份额持有人预期收益的实现存在一定的不确定性，可能会承担因市场下跌而遭受损失的风险。

基金折算主要是为了平衡杠杆和保护投资者利益，其中上折是为了保持杠杆的平衡，下折是为了保护分级A投资者的利益，但折算实际上对已经发生了的盈亏没有实质性影响。

品，请细品，我品出来如下一个大重点：

一、折算基准日

根据《基金合同》的约定，定期份额折算基准日为每个会计年度9月第一个工作日。本次定期折算基准日为2019年09月02日。

二、折算对象

三、折算频率

四、折算方式

在基金份额折算前与折算后，鹏华带路A份额与鹏华带路B份额的份额配比保持1：1的比例。对于鹏华带路A份额的约定应得收益，即鹏华带路A份额每个会计年度8月最后一个自然日基金份额参考净值超出1.000元部分，将折算为场内鹏华一带一路分级份额分配给鹏华带路A份额持有人。鹏华一带一路分级份额持有人持有的每2份鹏华一带一路分级份额将按1份鹏华带路A份额获得新增鹏华一带一路分级份额的分配。持有场外鹏华一带一路分级份额的基金份额持有人将按前述折算方式获得新增场外鹏华一带一路分级份额的分配；持有场内鹏华一带一路分级份额的基金份额持有人将按前述折算方式获得新增场内鹏华一带一路分级份额的分配。经过上述份额折算，鹏华带路A份额的基金份额参考净值调整为1.000元，鹏华一带一路分级份额的基金份额净值将相应调整。

每个会计年度9月第一个工作日为基金份额折算基准日，本基金将对鹏华带路A份额和鹏华一带一路分级份额进行定期份额折算。有关计算公式如下：

五、定期份额折算示例

假设本基金成立后第2个会计年度9月第一个工作日为定期份额折算基准日，鹏华一带一路分级份额当天折算前资产净值为8,661,250,000元。当天场外鹏华一带一路分级份额、场内鹏华一带一路分级份额、鹏华带路A份额、鹏华带路B份额的份额分别为55亿份、10亿份、20亿份、20亿份。前一个会计年度末鹏华带路A份额净值为1.065元，且未进行不定期份额折算。

鹏华带路A份额持有人在定期折算后总共持有20亿份鹏华带路A份额，基金份额净值为1.000元；新增持有100,000,000份鹏华一带一路分级份额，基金份额净值为1.300元。

鹏华一带一路分级份额持有人在定期折算后总共持有6,662,500,000份鹏华一带一路分级份额，基金份额净值为1.300元。

六、基金份额折算期间的基金业务办理

（二）定期份额折算基准日后的第一个工作日（即2019年09月03日），本基金暂停办理申购、赎回、转换、定期定额投资、转托管、配对转换业务。鹏华带路A份额暂停交易，鹏华带路B份额正常交易。当日，本基金基金份额登记人及基金管理人为持有人办理份额登记确认。

（三）定期份额折算基准日后的第二个工作日（即2019年09月04日），基金管理人将公告份额折算确认结果，持有人可以查询其账户内的基金份额。当日，本基金恢复办理申购、赎回、转换、定期定额投资、转托管、配对转换业务。鹏华带路A份额于该日开市起复牌，鹏华带路B份额正常交易。

七、重要提示